Glosario Financiero
Multiplicador de riesgo
Un número que ajustaba cuánto se invierte según la confianza. Hoy está fijo en 1: la cartera va invertida salvo que actúe el escudo VIX.
Explicación
Escalador de exposición que combinaba confianza y régimen. Desactivado: en la validación, recortar por régimen restaba rentabilidad y empeoraba el drawdown, así que vale 1,00 y solo el escudo VIX (VIX alto y al alza) reduce la exposición.
Detalle técnico
Exposure = pesos base × multiplicador. El techo lo fija la reserva de caja (min(calculado, 1 − cash)), por eso la banda > 1.0 es inalcanzable por diseño.
Ver también
Contenido educativo. No constituye asesoramiento de inversión. Resultados pasados no garantizan resultados futuros.